Sorprendente Mediaset

Sorprendente el último estirón del día para Mediaset llegando a subir un 3,5% ¿Habrá alguna noticia escondida, o alguien se ha equivocado al darle al botón?, no se pero parece un poco raro máxime que el volumen de hoy ha sido incluso inferior al de ayer.

En el gráfico semanal de Mediaset, el estirón de hoy la ha puesto a cotizar mejor que el mercado, la mano fuerte ha entrado tímidamente, y el MACD hace un leve intento de girarse al alza. Puede ser que nos encontremos ante un pequeño tirón, al menos hasta la siguiente resistencia, situada en los 4,75. Resistencia que lleva tiempo atragantándose.

En el gráfico diario de Mediaset, parece que el gráfico dibuja un triangulo simétrico, cuya ruptura superior supondría una continuidad de la tendencia alcista. De momento lo que podemos decir seguro es que ha roto la pequeña resistencia de los 4,26 que la tenía atrapada desde hace tiempo.
El movimiento aún no ha conseguido poner el MACD diario en positivo, el volumen escaso, el estocástico en sobreventa...las bolsas como están...me gustaría comprar pero ahora mismo es que no me fío ni de la camisa que llevo puesta y no encuentro motivos suficientes para hacerlo. Lo único es lo sorprendente de la vela de hoy, blanca de gama alta y en los últimos minutos de negociación.
Suerte y buenas decisiones.

Mediaset, a punto a punto

He de decir lo primero de todo que la programación de esta cadena, no me gusta nada, sólo su asociación con Cuatro le ha dado un poco de barniz a su forma de conseguir audiencia.
Independientemente de lo que piense de su programación, he de decir que lo que realmente me atrae de Mediaset es su gráfico. Si lo miro, en semanal me gusta, si lo miro en mensual puedo llegar a entusiasmarme.

En el gráfico semanal la divergencia del MACD, es bastante fuerte, sólo queda un mínimo empujón, para que la cotización salga al alza ¿Cuando queda?, ni idea pero creo que está cerca.

En el gráfico mensual, tenemos otra divergencia del MACD, que nos indica un posible doble suelo. No creo que esto se pueda considerar así, por que para que el doble suelo se considerara en marcha tendría que superar los máximos de 9-10 Euros, cosa que creo improbable, pero como estamos hablando de gráficos mensuales todo es posible. Hablar en plazos tan largos, ¿Quién sabe....?
Suerte y buenas decisiones.

Mediaset de lo más castigado del IBEX

Decidir sobre que valor hacer hoy un artículo, era cuanto menos complicado. Podía hablar sobre Día, que sorprendentemente sigue alcista, podía hablar sobre los bancos rompiendo sus líneas de tendencia de corto plazo, pero me he decidido por Mediaset por que es una acción muy seguida y hoy ha tenido el peor comportamiento del IBEX.

En el gráfico semanal de Mediaset, es fácil observar lo que todos sabemos, que seguimos en tendencia bajista y de momento todos los asaltos por intentar superar la media de 18 semanas han sido frenados.

En el medio plazo, se pueden ver las divergencias alcistas del MACD, aunque como ya he comentado en mi artículo sobre el MACD, las líneas muestran debilidad, pues están muy juntas. Yo me atrevo a decir que a medio plazo está formando un suelo bastante fiable en los 3.80, donde es bastante probable que pare, pero a corto plazo el Índice de fuerza ha mostrado una ligera divergencia, que probablemente no tendría mayor importancia si fuéramos más alcistas, pero que hoy ha provocado una estampida.

En el gráfico diario de Mediaset, es más evidente lo que comentaba de la media móvil de 18 semanas, aquí representada por 90 días. Es tocarla y de momento recortar. Las divergencias bajistas de corto plazo en el estocástico son apreciables. En el MACD, confieso que el comienzo de la semana me despistó y pensé que podríamos con resistencias (en todo el IBEX), aunque el histograma del MACD nos marca divergencia bajista y debilidad. El aumento de volumen marca que el movimiento es correcto, además es un aumento significativo.

De momento recortes, hay que esperar a ver como se comporta al llegar a los 3.80, que por desgracia para los que están dentro volverá a tocar. Si al tocar esa cota volviera a rebotar demostraría su fortaleza como soporte.

Suerte y buenas decisiones.

Mediaset, mas cerca del doble suelo

Esta es una empresa que me gusta. No entiendo como la pueden dar tanta caña, siendo una empresa con muy poca deuda, además de un dividendo que debe rozar el 10%. Quizás sea por que las televisiones en el futuro tendrán que cambiar y sus ingresos de publicidad se pueden ver resentidos.

Se puede ver la evolución, con todos los análisis que he realizado sobre Mediaset. Ya comenté la posibilidad de volver a testear los mínimos situados alrededor de los 3.80 y a este ritmo los va a tocar.

Hacer varias observaciones sobre los gráficos semanales y diarios de Mediaset. En los gráficos semanales de Mediaset, se aprecian varias divergencias, aún por cumplir pero que nos tienen que hacer estar alerta, por que el recorrido puede ser interesante y con un riesgo bastante controlado. Además de cumplirse el doble suelo, es una figura de vuelta, por tanto la cotización podría llegar alrededor de los 7 Euros.

Divergencia en el histograma del MACD, en las líneas del MACD las divergencias aún se están formando pero son evidentes. El Konkorde muestra venta de mano fuerte, pero también se aprecia la divergencia. El estocástico tiene que dar síntomas de giro para pensar en entrar, pero si empezara a girarse en el entorno de los 3.80 marcaría también divergencia alcista.

En el gráfico diario de Mediaset, se aprecia el HCH que está llevando la cotización a sus mínimos. Aún no hay ninguna figura de vuelta, por tanto hay que vigilarla, no entrar a comprar todavía. Un ligero signo de acumulación: el aumento de volumen de los dos últimos días. Hay que vigilar el volumen, será la clave para saber si alguien está comprando, y seguir sus pasos.

Suerte y buenas decisiones.

Mediaset y un poco de “Bolsa ficción”

Si el IBEX, sigue con el movimiento correctivo que ha comenzado, o quizás habría que decir la continuación bajista dentro de su tendencia, las probabilidades de corregir de los valores que lo conforman será bastante grande.
Ahora mismo lo que voy a comentar es “Bolsa ficción”, pues se puede cumplir…o no. Creo que en Mediaset se está formando un HCH, pero…el volumen no concuerda, aunque últimamente los volúmenes en nuestro IBEX, son bastante escasos.
 

En el gráfico semanal de Mediaset, se puede observar como se está enfrentando a la media de 18 periodos, que como ya he comentado en alguna ocasión, para mi es la diferencia entre el ser o no ser. De momento ha fracasado en su intento de superarla.
La mano fuerte sigue vendiendo, y el estocástico nos está mandando una señal de “alerta”.
 

En el gráfico diario de Mediaset, se aprecia claramente el primer hombro, y también la cabeza, el segundo hombro estaría en formación. Todo esto es “Bolsa ficción”, que conste.
El segundo hombro de Mediaset, podría llevar a la televisión hasta los 4.86 para a partir de ahí girarse a la baja.
El histograma del MACD, concuerda con el movimiento, el estocástico parece que también, aunque el movimiento está a medias y puede pasar cualquier cosa. El Konkorde está en las mismas.
Por tanto aunque sea “Bolsa ficción”, controlar de cerca a Mediaset, si el movimiento se cumple volveríamos como poco a los 3.80, entonces el análisis que hice de Mediaset, hace un par de semanas no sería tan descabellado, aunque ahora parece algo más claro que entonces.
Suerte y buenas decisiones.

Análisis técnico de Mediaset

Mediaset es una de las acciones que tenemos en la cartera del blog. Voy a analizar técnicamente la acción y comprobar que es lo que se puede esperar de ella en el corto y medio plazo. Esta es mi forma de usar el análisis basado en la Triple Pantalla de Alexander Elder.
En el gráfico semanal de Mediaset, se puede ver como la mano fuerte aún no deja de vender, aunque su actitud es menos agresiva vendiendo. Esto puede significar que el precio ya no es tan interesante para vender a corto, no hay demasiado recorrido a la baja, y si el mercado en general cambia, algo bastante probable en el corto plazo, acabarán entrando en el valor o si no lo ven interesante al menos dejarán de ser tan negativas en el valor.
 

El histograma del MACD  de Mediaset, marca las divergencias que han provocado el rebote, aunque aún tampoco marca un cambio de tendencia en el valor. Una caída a la zona de los 3,80 es algo bastante probable, y en esa zona puede dar lugar a un doble suelo. Si llega a esos 3,80 hay que ver como la acción se comporta, puede dar lugar a un rebote importante y cambio de tendencia en el valor.
En el gráfico diario de Mediaset, se ve como hoy a aumentado mucho el volumen, con lo que la caída sufrida, nos da idea de que se puede prolongar en los próximos días. Los 3,80 que ahora son soporte y comentaba en semanal, en diario se ven ahora más probables.
 

El Índice de Fuerza ha marcado divergencias claramente bajistas, al igual que el histograma del MACD se empezó a girar, indicando la falta de fuerza para seguir con la tendencia alcista de corto plazo.
Los 3,80 me parecen una probabilidad bastante alta, aunque también creo que esa zona puede ser un soporte importante. El MACD en esa zona puede marcar una divergencia importante.
Me gustaría ver que si llega a esa zona, el volumen aumente de forma significativa, y si puede ser con aumento de la mano fuerte, esa será muy buena señal.
Si estáis fuera de Mediaset, la recomendación es esperar. Si estáis dentro aplicar el GAD, con nuestro sistema de largo plazo, seguro que en esta empresa se puede salir ganando dinero, por que su volatilidad es alta, y al GAD este tipo de acciones le van muy bien.

Actualizamos nuestra cartera GAD

Nuestra cartera GAD, está como el IBEX, en lateral. No nos da opciones de compra ni de venta. Esta situación tiene sus ventajas y sus desventajas.
La ventaja es que en la situación bajista que atraviesan las bolsas, no perdemos dinero, pues ya sabemos que mientras que no vendamos, aunque tengamos pérdidas latentes, estas no se hacen efectivas.
Desventaja, que si no baja, no realizamos compras. Sabemos que el GAD, nuestro Método de inversión, que es más inteligente que nosotros a la hora de gestionar nuestro dinero, no compra si no encuentra un precio atractivo, y por el momento eso no ocurre. También, creo que ha quedado claro, SOLO SE GANA DINERO COMPRANDO BARATO, frase muy traída por todos los métodos y sistemas de inversión, pero que a la hora de la verdad, pocos son capaces de llevarla a la práctica.

La única que ha bajado un trecho importante, ha sido Técnicas Reunidas. Pero en este caso nos ocurre lo mismo, nuestro GAD, que no nos deja tomar malas decisiones, no nos aconseja comprar. El trade mínimo que hemos marcado de 150 Euros, no se cumple, por lo tanto pasamos de comprar hasta el siguiente control, y si en ese momento lo aconseja, pues compraremos.

Situación total de nuestra cartera GAD, al cierre del viernes 7 de octubre de 2011:
ACS: Valor de la cartera 2543,96 Euros, de los cuales 1793,96 en acciones y 750 en efectivo.
Ebro: Valor de la cartera 2630,56 Euros, de los cuales 1880,56 en acciones y 750 en efectivo.
Mediaset: Valor de la cartera 2552,08 Euros, de los cuales 1802,08 en acciones y 750 en efectivo.
Técnicas Reunidas: Valor de la cartera 2282,73 Euros, de los cuales 1532,73 en acciones y 750 en efectivo.
Nuestra cartera tiene un valor total de 10009,33 Euros, prácticamente como empezamos. Si hubiera invertido todo el capital, sin dejar efectivo, en estos momentos no habría grandes diferencias, estas se verán más acusadas si la bolsa baja más o sube más.
Como comentaba en mi articulo sobre la situación del IBEX, lateral también para nuestra cartera GAD.

Nuestra cartera GAD, se pone en marcha

Ayer pusimos en marcha nuestra cartera y veremos como funciona el Método GAD, y como genera ordenes de compra y de venta todas las semanas, siempre que haya movimientos, claro. Así se crean las oportunidades de negocio.
Como dije el viernes, las compras se realizarían a la apertura del mercado. Vamos a tomar como referencia, los precios de apertura para las acciones propuestas.
Y las compras quedan así:
Mediaset ha tenido un precio de apertura de 4,469 Euros por título, con lo que hemos comprado 392 títulos y dejamos 750 Euros en efectivo, para realizar compras posteriores.



Ebro cotizó en la apertura a 12,80 Euros, y compramos 137 títulos, la reserva en efectivo va a ser igual para todos.



Técnicas Reunidas, apertura a 25,935 Euros, compramos 67 títulos.



Y por último, ACS, cuya cotización en la apertura a sido de 26,075 Euros, comprando 67 títulos también.



Ya estamos en marcha, veremos como evoluciona la cartera y el mercado. ¡¡Suerte!!

Composición de la cartera GAD

Es difícil decidir en estos momentos, pues hay empresas muy interesantes, que aún cotizan a precios que no son los idóneos para entrar.
Lo que más ha bajado, lógicamente son las financieras, pero es donde el peligro es mayor para nuestro capital, y lo que buscamos es no arriesgar, comprar empresas estables y que vayan a perdurar en el tiempo, en este entorno voy a intentar elegir las 4 empresas más interesantes para nuestro GAD.
 

 
Mediaset: El sector audio-visual está pasando un mal momento, debido a la crisis, y eso se refleja en sus ingresos por publicidad. Eso puede ser lo que descuenta el mercado, y por eso ha sido muy penalizada. Tiene un bajo endeudamiento, algo bastante interesante para nuestra estrategia, está recortando costes, realizando ofertas de publicidad conjunta con sus otras cadenas (Cuatro y Boing), e intentando obtener ingresos de otras fuentes, como Internet, teletexto o a través del “merchandising”.
En cuanto a su precio, está cotizando cerca de sus mínimos de 5 años (3,29), lo que nos ofrece un gran recorrido al alza y un buen margen de seguridad. El dividendo también se vuelve interesante, un 10% aproximadamente.
Su beta esta alrededor del 1.12, interesante aunque no la mejor, pero todo no lo podemos tener.
 

 
Técnicas Reunidas: Parecía que era la joya de la corona, pero el mercado ha empezado a penalizar su forma de proceder.
El problema de Técnicas Reunidas es que tiene obra terminada sin cobrar, ese problema ha provocado que el excedente de caja que tenía, y le permitía financiarse por si misma, lo haya gastado, teniendo que empezar a buscar financiación externa. Lo que es cierto es que cuando ese problema revierta, volverá a tener liquidez y ganara otra vez su brillo perdido.
Creo que volverá a ser la empresa de lujo, a la que nos tiene acostumbrados y aunque su cotización aún puede tener recorrido a la baja, cotiza a precios interesantes y tiene la calidad necesaria para entrar en una cartera a largo plazo.
Sus dividendos a estos precios, sin ser espectaculares (alrededor del 5%), no son malos. Su beta 0.86, tampoco es ideal, pero en estos momentos nada lo es.
 

 
Ebro Foods: Es una empresa prácticamente sin deuda. Está haciendo esfuerzos para equilibrar su distribución, dando más peso a la internacionalización de la compañía, y a las ventas con marca.
El único inconveniente es su precio, aún me parece cara, pero la elección de 4 empresas, en las que poder confiar plenamente, me ha complicado un poco, pues aunque no son recomendaciones de compra, alguno puede tener la tentación de invertir en ellas.
Su dividendo, alrededor de un 4%, tampoco es excesivo, aunque no está del todo mal, sin embargo su beta 0,46 me gusta mucho.
 

 
Acs: Hace tiempo dejó de ser la típica constructora, para convertirse en un conglomerado de empresas, con las que intenta convertirse en un operador global de infraestructuras de gas y electricidad.
Tiene un elevado endeudamiento, pero sus créditos fueron concedidos en buenas condiciones y no tiene necesidades de refinanciación hasta dentro de unos años.
Cotiza cerca de los mínimos de 5 años (20 Euros), lo que nos deja un cierto margen de seguridad, y lejos de sus máximos, con los que podemos esperar cierto recorrido.
Su dividendo no es nada despreciable, alrededor del 8%. Su beta sobre el 0.86, no es ideal pero no es mala.
Bueno esta es la selección de empresas para nuestra cartera, solo nos queda fijar los detalles del proyecto.